Как вложить деньги в облигации: виды и особенности


Содержание:

Облигации. Понятие это более известно и привычно старшему поколению. В облигации вкладывали деньги, ими выдавали зарплату в тяжелые для страны времена. Говоря простым языком, это способ займа финансов у населения для привлечения дополнительных средств в экономику государства. Но на сегодняшний день предназначение облигаций в корне изменилось, они стали одним из способов современного инвестирования не только государства, но и многих корпораций.

Облигация представляет собой определенный подвид ценных бумаг, которая даёт ее обладателям право на возврат номинальной стоимости и получение процентов от эмитента в определенные оговоренные сроки.

К самым распространенным видам этих ценных бумаг относятся:

  • облигации с изначально фиксированной ставкой по процентам;
  • облигации с переменной ставкой по процентам;
  • корпоративные облигации;
  • государственные, а также муниципальные облигации.

Но прежде чем инвестировать свои средства в этот современный мир облигаций, необходимо учитывать своеобразные особенности данных ценных бумаг.

Облигация — это, прежде всего, долг

Государство, то есть его правительство, компании и администрации производят выпуск облигаций для финансирования своих ежедневных операций либо для обеспечения каких-либо специальных проектов. Приобретая облигации, инвестор дает взаем свои личные финансовые средства непосредственно эмитенту на обусловленные сроки. Обратно же владелец приобретенных облигаций получает сумму своих вложений и возможные желательные проценты, то есть эмитент погашает свой долг и обязательства.

Облигации иногда выгодней акций

Практика мирового финансового рынка утверждает, что в некоторых случаях рынок облигаций приносит большую отдачу, чем более популярный рынок акций. Так, например, в период с 2000г. по 2002г. облигации США были значительно прибыльней рынка акций, хотя последние и отыграли свои позиции после 2003 года.

На облигациях можно потерять вложенные средства

Облигации отличаются от банковских депозитов более высоким риском. И хотя по выпускаемым облигациям и зафиксированы определенные сроки, а также возможные процентные платежи (оттого облигации и называются финансовым инструментом с зафиксированной доходностью), конечный результат произведенных инвестиций вовсе не является гарантированно положительным.

Ценность облигаций противоположна к изменениям ставок по процентам

В случае падения рыночных ставок по процентам, цены определенных облигаций возрастают и наоборот. Кроме того, если облигация сохраняется до оговоренного срока погашения, то все колебания цен для нее абсолютно не играют никакой роли. В итоге инвестор вернет номинальную стоимость приобретенной облигации и ожидаемые проценты.

Отличие простых облигаций от паевого фонда облигаций

Обыкновенные облигации почти всегда дадут возможность получить свои проценты и номинальную стоимость в случае погашения по истечении срока их обращения (естественно, если эмитент способен выполнять собственные обязательства). Но в фонде облигаций инвесторский доход не установлен конкретно, поскольку рыночная номинальная стоимость активов подобных фондов постоянно колеблется.

Не следует инвестировать в облигации все средства на длительный срок

Растущая инфляция однозначно “съест” определенную часть стоимости предстоящих процентных платежей по приобретенным облигациям. В этом плане акции, напротив, значительно лучше противостоят разгулу инфляции. И, несмотря на то, что рынок акций богат сотрясениями, крайне желательно часть финансов инвестировать именно в акции.

Необлагаемые налогом облигации

Отсутствием налогообложения обладают облигации государственные и муниципальные.
И хотя их доходность ниже корпоративных, не стоит пренебрегать приобретением таковых, ибо в конечном итоге за счет экономии на налогообложении они могут стать и более выгодными. Кроме этого они являются более защищенными от различных форс-мажорных обстоятельств.

Выгодные сроки инвестирования в облигации

Приобретение долгосрочных облигаций оправдано на этапе высоких процентных ставок, ибо в этот период долгосрочные облигации сильно падают в цене. Однако при последующей волне понижения процентных ставок на финансовом рынке эти облигации, наоборот, вырастут в цене гораздо существенней, чем краткосрочные. Таким образом, можно выиграть на приросте цен долгосрочных облигаций, независимо от процентных ставок. Но не следует забывать и об обратном возможном эффекте.

Облигации с краткосрочным либо среднесрочным сроком обращения интересны для стабильного текущего дохода в короткие промежутки деловой активности.

Используя облигации как средство инвестирования, всегда следует учитывать, что хотя это и менее рискованный финансовый инструмент, но подходит он только для относительно долгосрочных вложений и, к сожалению, приносит минимальную прибыль.

rusbonds.ru — поисковик облигаций. Огромное количество выпусков, параметров, фильтров.

ОФЗ для населения — облигации федерального займа.

Дополнительно: как вложить деньги в Еврооблигации.


  1. vladim

    У меня недоверие к облигациям сохранилось ещё с советских времён. Бабушке часть зарплаты выдавали как раз облигациями 3% займа. До сих пор помню как мы детьми игрались этими красивыми бумажками, которые так никто никогда и не погасил, а уж о процентах вообще речи не идёт.

  2. Карина

    Мне кажется, что доходность по облигациям явно не сильно выше вкладов (есть под 10-11%), но при этом вклады застрахованы до 700 т.р., а по облигациям можно и не вернуть денежки. Да и проще вклад как-то…

  3. Ирина

    У меня немного противоречивое мнение по поводу облигаций..Несомненно облигации имеют смысл… Но существует общая тенденция нежелания предприятий выпускать, грубо говоря, бумаги с фиксированной доходностью. Здесь довольно сложно определенить саму фиксированную ставку процента на долгосрочные период, да и выплачивать проценты в ближайшее время никому не хочется (тем более проценты платятся за счет прибыли, а не идут на себестоимость, как при кредитах банков). Всё таки акции это более выгодно, они позволяют уйти от такого обещания.

  4. Воланд

    Облигации интересны только тогда когда ликвидны. То есть их можно сдать-продать на любом углу (то есть во всех банковских учереждениях).
    Когда работников предприятия под угрозой увольнения заставляют их выкупать, чуть ли не на четверть размера ЗП, какое может быть желание вообще связываться?

    • Гала

      Согласна с Вами полностью. Вот очень интересно было бы узнать, облигации каких компаний и предприятий ликвидны в настоящее время в России?

  5. Ксения

    Да облигации это действительно выгодная вещь, только не во время кризиса, и не в Украине так точно, жила бы я где нибудь в Китае, вкладывала деньги в облигации

  6. Гелена

    Не знала раньше столько интересных подробностей об облигациях, действительно, стоит их рассмотреть как неплохое вложение денег.

    • Мирослав

      Аналогично! Сам не знал что столько существует нюансов.
      Самое оптимальное как и говорилось в статье что облигации подходят только для долгосрочных вложение, они очень стабильны и к сожалению приносят маленький доход.
      Облигации приносят пользу не только их держателю но и экономике государства.
      поэтому чтобы лучше жили, давайте заниматься облигациями=)

Оставить комментарий



Раздел: Базовые и полезные знания, Автор: коллективный разум
|